In English Представляющий брокер «Broсo» в Европе Открыть демо счет Открыть реальный счет

ЭТО НЕОБХОДИМО КАЖДОМУ!

Рады Вам сообщить о том, что недавно запущен в производство и продажу совершенно новый продукт - ПО «Луч-Ник», представляющий собой уникальное изобретение русских учёных. Подробнее...

Ваш брокер - Главная /

Спред-трейдинг

Спред — это продажа и одновременная покупка одинакового количества связанных фьючерсных контрактов. За счет открытия противоположных сделок риски по спредовым позициям оказываются ниже, чем если бы трейдер держал одиночные позиции на покупку или на продажу.

Суть спред–трейдинга заключается в том, что трейдер одновременно занимает короткую и длинную позицию по разным фьючерсным контрактам на один и тот же или связанный товар. Например, приобретает контракт на покупку пшеницы в этом месяце и приобретает точно такой же контракт на продажу пшеницы через 6 месяцев. Прибыль извлекается из относительного изменения цен этих контрактов. Таким образом, позиция по спреду является значительно менее рисковой, чем прямая фьючерсная позиция, поскольку относительные цены спредов стабильнее, чем абсолютные цены фьючерсов.

 

Разновидности спредов:

Внутрирыночные:

Intramarket spreads — календарные спреды. При такой сделке вы покупаете и продаете контракты на один и тот же актив, но разного месяца поставки. Например, вы покупаете январский фьючерс на поставку пшеницы и одновременно продаете мартовский фьючерс на поставку пшеницы.

Межрыночные:

Inter–Exchange spreads образуются при совершении сделок с фьючерсными контрактами разных бирж, но на схожий базовый актив. Например, покупка фьючерса на нефть марки Light Sweet на NYMEX и продажа аналогичного фьючерса на бирже ICE.

Intermarket spreads подразумевают сделки с фьючерсными контрактами на разные активы одного месяца поставки. Например, покупка сентябрьского фьючерса на овес и продажа сентябрьского фьючерса на пшеницу.

 

Для кого?

Спред–трейдинг подходит тем, кто предпочитает позиционную торговлю, а так же тем, кто хочет избежать лишних рисков ценовых колебаний. За счет открытия противоположных сделок риски по спредовым позициям оказываются ниже, чем если бы трейдер держал одиночные позиции на покупку или на продажу.

 

Преимущества торговли спредами

  • Низкие маржинальные требования
  • Низкий риск
  • Нет необходимости в realtime data
  • Небольшие временные затраты — не нужно мониторить позиции в течение всего дня
  • Больший возврат на задействованную маржу

 

Спред–трейдинг с BROCO

  • открытие счета от $2000;
  • комиссия $6.25 за сделку;
  • абонентская плата $25 в месяц;

 

Рынки для торговли спредами:

  • Grain: Wheat(в том числе Kansas , Mineapolis), Corn, Soybeans, Soybean Meal, Soybean Oil, Rice, Oats.
  • Meat: Feeder Cattle, Live Cattle, Lean Hogs, Frozen Pork.
  • Soft: Coffee, Cocoa, Sugar, Orange Juice, Cotton.
  • Energy: Crude Oil, Natural Gas, Gasoline RBOB, Brent Crude Oil, WTI.

 

Пример торговли спредами

Выбор товара
Предположим, что существуют два фьючерсных контракта на взаимосвязанные товары X и Y. (Пшеница–Кукуруза). Контракты с поставкой через 6 месяцев на товары X и Y продаются по $1,00 за единицу.
 
Торговля
Предположим, что трейдер продает один контракт на товар X и покупает один контракт на товар Y. Позиция по спреду будет нейтрализовывать ценовой риск. То есть любые убытки, обусловленные падением цен на товар Y, компенсируется прибылью по короткой позиции по товару X. Например, цена X, падает до $0.80 за единицу, а цена Y падает до $0,75 за единицу.
 
Прибыль
Поскольку цена товара X снизилась существеннее, чем цена товара Y, прибыль по короткой позиции X оказалась больше, чем убыток по длинной позиции Y. Абсолютные изменения цен были нейтрализованы, и значение имела только разница в стоимости товаров X и Y. Чистая прибыль в размере $0,05 равна величине изменения спреда от 0 до $0,05.

Поделиться ссылкой: